Elon Musk, consejero delegado de Tesla, da un giro a la reducción de personal

Elon Musk, CEO de Tesla, es la persona más rica del mundo. Suele ser noticia, sobre todo por sus tuits que mantienen el interés de sus seguidores. Musk comentó recientemente la salud de la economía estadounidense. También dijo en una carta interna filtrada que la empresa tenía "exceso de personal" y que haría recortes.

Sin embargo, parece que se ha echado atrás y ha dicho que la empresa sí aumentará su plantilla.

Musk contra Joe Biden

Musk no ha tenido una buena relación con el presidente estadounidense Joe Biden. Este último invitó a fabricantes de automóviles como Ford y General Motors a la Casa Blanca para discutir formas de aumentar la producción de VE (vehículos eléctricos) en EE.UU., pero Tesla fue excluida. Esto no le sentó bien a Musk, ya que Tesla es el mayor productor de vehículos eléctricos de Estados Unidos con diferencia. La empresa es también la mayor compañía de vehículos eléctricos del mundo y vendió casi un millón de coches el año pasado.

La plantilla de Tesla

En un correo electrónico interno, Musk dijo: "Tesla reducirá su plantilla de asalariados en un 10%, ya que tenemos exceso de personal en muchas áreas. Tenga en cuenta que esto no se aplica a las personas que construyen coches, baterías o instalaciones solares. La mano de obra por horas aumentará". La noticia desencadenó una venta de acciones de Tesla, ya que lo último que quieren los inversores es una ralentización del crecimiento de Tesla, dadas sus enormes valoraciones.

A pesar de su reciente caída, Tesla sigue siendo la mayor empresa automovilística del mundo, con una capitalización bursátil de más de 725.000 millones de dólares. Ninguna empresa automovilística de la historia se ha acercado a este tipo de valoración, e incluso hoy Tesla vale más que todas las grandes empresas automovilísticas juntas.

Musk aclara su posición sobre los recortes de empleo

Mientras tanto, después de que sus comentarios sobre el recorte de puestos de trabajo y la economía estadounidense causaran un gran revuelo e incluso Biden arremetiera contra él diciendo "Así que, ya sabes, buena suerte con su viaje a la luna", Musk aclaró que Tesla aumentaría su plantilla. En su Twitter, afirmó que "el número total de empleados aumentará, pero los salarios deberían permanecer estables".

Cabe destacar que Musk también ordenó a todos los empleados de Tesla que volvieran a la oficina o se arriesgaran a perder sus puestos de trabajo. No es la primera vez que se ve a Musk amenazando a los empleados. Aunque Musk se proclamó una vez "socialista", se ha opuesto a los sindicatos en Tesla. Se ha informado de que Tesla ha contratado a una empresa de relaciones públicas para controlar a sus empleados en las redes sociales como parte de la campaña de sindicalización.

Musk compra Twitter

Musk también ha sido noticia por sus chancletas en la compra de Twitter. Después de impulsar agresivamente el acuerdo a pesar de las reticencias iniciales del consejo de administración de Twitter, Musk ha dejado en suspenso su acuerdo de compra de la compañía a 54,20 dólares por acción, alegando la existencia de cuentas falsas en el sitio de microblogging. Se cree que Musk está tratando de renegociar un mejor acuerdo dada la caída de las acciones tecnológicas este año.

Musk también se ha redescubierto políticamente y ha dicho que no votará a un demócrata en 2024. Ha admitido haber votado a los demócratas en el pasado y se opuso a Donald Trump en 2016, quien consideraba que no era apto para dirigir el país. Musk se unió más tarde al consejo económico de Trump, sólo para abandonarlo tras su retirada del acuerdo climático de París. La persona más rica del mundo también se ha autodenominado "absolutista de la libertad de expresión", aunque sus acciones no lo respalden.

El anterior retroceso de Musk

Hay que reconocer que Musk ha dado marcha atrás con bastante frecuencia. Por ejemplo, a pesar de negar la necesidad de una ampliación de capital en la convocatoria de resultados del cuarto trimestre de 2020, Tesla anunció una venta de acciones unas semanas después. La empresa acabó recaudando 13.000 millones de dólares en 2021. También ha cambiado de opinión sobre el bitcoin.

En mayo de 2021, Tesla dejó de aceptar el bitcoin como forma de pago y Musk dijo que el fabricante de vehículos eléctricos había "suspendido las compras de vehículos utilizando bitcoin" porque la compañía está "preocupada por el rápido aumento del uso de combustibles fósiles para la minería y las transacciones de bitcoin, en particular el carbón, que tiene las peores emisiones de cualquier combustible."

Dogecoin

Musk también ha cambiado de opinión sobre dogecoin, a pesar de ser un autoproclamado "dogefather". No ha aceptado la criptomoneda como método de pago en Tesla a pesar de su encuesta en Twitter. También ha calificado a dogecoin de "estafa" al tiempo que ha inflado su precio en otras ocasiones.

Incluso sobre la valoración de Tesla, cambió su posición. Aunque calificó la acción de "sobrevalorada" en 2020, acabó justificando la valoración, que para entonces se había disparado múltiples veces, a principios de 2021.

Wall Street empieza a ponerse nervioso con Tesla

Últimamente, algunos analistas de Wall Street se han mostrado aprensivos con el valor, mientras que la opinión sigue dividida. Cowen reiteró a Tesla como una ponderación igual, al tiempo que rebajó el precio objetivo de 790 a 700 dólares. Dijo: "Teniendo en cuenta la política china de cero Covid y las dificultades encontradas por la planta de producción de Tesla en Shanghái en abril y mayo, estamos reduciendo las estimaciones para el segundo trimestre de 2012. En los últimos días, los informes de prensa han indicado que Shanghái está operando en dos turnos y a niveles anteriores a Covid, de unos 2.600 vehículos al día. Creemos que se perdieron unos 50.000 vehículos durante el cierre".
La adquisición de Twitter por parte de Musk supone un coste adicional

Goldman también rebajó el precio objetivo citando el aumento de los costes de los insumos y los riesgos para la previsión de crecimiento del 50% de las entregas de la empresa. Incluso Dan Ives, de Wedbush Securities, que siempre ha sido un fanático de Tesla, se mostró preocupado por la compañía en el contexto de la adquisición de Twitter por parte de Musk.

Valores tecnológicos

A corto plazo, los inversores de Tesla tienen múltiples preocupaciones. En el frente macroeconómico, las empresas de crecimiento y tecnología están perdiendo impulso en medio de un rápido aumento de los rendimientos de los bonos. La preocupación por una posible recesión en EE.UU., el mayor mercado de Tesla, también pesa sobre las acciones.

Por último, hay factores específicos de la industria del automóvil, como los problemas de la cadena de suministro y el aumento de los costes de los insumos. Hay que reconocer que Tesla ha manejado estos dos temas mucho mejor que otros fabricantes de automóviles. Aunque ha tenido que retrasar el lanzamiento de nuevos vehículos hasta 2023 por problemas en la cadena de suministro, sus entregas han aumentado a un ritmo rápido.

Dicho esto, Musk y Tesla han impresionado con su ejecución, incluso cuando los fabricantes de automóviles tradicionales y las empresas de vehículos eléctricos se han visto muy afectados por la crisis de la cadena de suministro.

Invertir en acciones de Tesla

Con un Musk de culto y una atractiva propuesta de producto de Tesla, es difícil que cualquier fabricante de automóviles pueda igualar este paquete. Además del crecimiento de las ventas de coches, la parte de software del negocio debería generar valor para los inversores a largo plazo. Musk cree que el negocio de la energía acabará siendo tan grande como el del automóvil. Si la empresa puede cumplir estas predicciones, al igual que lo ha hecho con la rentabilidad sostenible, Tesla podría seguir ofreciendo buenos rendimientos a los inversores a medio y largo plazo.

¿Cómo invertir en acciones de paladio estadounidenses?

Invertir en acciones de paladio es una excelente manera de asegurar que su cartera de inversiones esté protegida contra las crisis económicas. El paladio es un metal raro que se utiliza en diversas aplicaciones industriales, y su precio tiende a subir en épocas de inestabilidad económica. La principal preocupación de los inversores experimentados en paladio es si el paladio alcanzará los 5.000 dólares por onza.

Al invertir en acciones de paladio, puede asegurarse de que su cartera se mantendrá estable incluso en tiempos difíciles. Hay varias formas de invertir en acciones relacionadas con el paladio. Puede comprar acciones de empresas individuales o invertir en fondos especializados en paladio. También puede comprar futuros u opciones sobre acciones de paladio.

Sea cual sea el método que elija, es esencial que investigue antes de invertir. Asegúrese de que comprende los riesgos que conlleva y el posible rendimiento de la inversión. Invertir en acciones de paladio puede ser una forma rentable de proteger su cartera, pero es importante ser consciente de los riesgos.

Cómo invertir en paladio

 El paladio se utiliza principalmente en electrónica, odontología y joyería, y es un metal muy valioso. Otro uso extendido del paladio es la reducción de las emisiones de los automóviles mediante su adición a los convertidores catalíticos. Como se ha mencionado en la introducción, el precio de este metal precioso varía, pero no cabe duda de que ha ido subiendo de forma constante en los últimos años.

Algunos grandes inversores creen incluso que el precio del paladio es más bajo de lo que debería. Veamos los pasos cruciales que hay que dar si se quiere invertir en paladio por primera vez.

1. En primer lugar, hay que comprar monedas o barras de paladio.
2. El siguiente paso es invertir en fondos de inversión o ETF de paladio.
3. Después de invertir, hay que comprar acciones de empresas mineras de paladio.
4. Una vez que haya comprado acciones, asegúrese de guardar su paladio en un lugar seguro. 

¿Es posible invertir en paladio a través de ETFs?

 Sí, hay algunos ETF de paladio. El más popular es el ETFS Physical Palladium Shares (PALL), que cuenta con más de 1.500 millones de dólares en activos gestionados. Otras opciones son el Sprott Physical Platinum and Palladium Trust (SPPP) y el iShares Physical Palladium and Platinum Trust (IAU).

¿Cuáles son las ventajas de invertir en paladio?

El paladio es un metal precioso que se utiliza a menudo para fabricar joyas, monedas y otros artículos decorativos. También se utiliza en aplicaciones industriales porque tiene muchas propiedades únicas, como la resistencia a la corrosión y la alta estabilidad térmica.

¡Eso es! Esperamos que nuestro texto le haya sido útil y que haya obtenido toda la información que necesita para invertir en acciones del paladio.

¿Seguirá la renta variable estadounidense recuperándose de sus mínimos?

Tras un mal comienzo de año, las acciones estadounidenses mostraron su fortaleza la semana pasada. El S&P 500 ganó un 6,1% en la semana y recuperó casi la mitad de sus pérdidas de 2022. El Dow Jones también ganó un 5,1% en la semana, mientras que el índice compuesto del Nasdaq, que ha tenido un rendimiento inferior este año, ganó un 8,1%.

Mientras que muchos ven este repunte como algo puntual, otros lo ven como una recuperación sostenible. ¿Por qué repuntaron las acciones estadounidenses la semana pasada y continuará el repunte?

¿Por qué han repuntado las acciones estadounidenses?

Varios factores impulsaron las acciones estadounidenses al alza la semana pasada. En primer lugar, un comentario tranquilizador sobre la guerra entre Rusia y Ucrania sugirió que las dos partes se están acercando a un acuerdo. Además, los precios del crudo también salieron de sus máximos, lo que supuso un gran respiro para los inversores. Una subida de los precios del crudo puede desordenar los cálculos de la política fiscal y monetaria de muchos países.

Por último, los mercados acogieron con satisfacción la subida de tipos de la Reserva Federal de Estados Unidos en 25 puntos básicos. Se trata de la primera subida de tipos en más de tres años. Aunque se esperaba que los mercados cayeran tras el anuncio de la política de endurecimiento de la Reserva Federal, la subida de tipos estaba totalmente descontada por los mercados. Lo que preocupaba a los mercados era un aumento de 50 puntos básicos.

Además, el gráfico de puntos de la Fed mostró que el Comité está considerando seis subidas más de tipos en el año, lo que significaría un tipo de los fondos federales del 1,75% al 2,0% a finales de año.

Inflación y subida de tipos

El presidente de la Fed de San Luis, James Bullard, posiblemente el miembro más beligerante del FOMC, cree que la Fed debería subir los tipos 12 veces este año. Dijo: "La carga de la inflación excesiva es especialmente pesada para quienes tienen ingresos y riqueza modestos y para quienes tienen una capacidad limitada de ajustarse a un coste de la vida en aumento." Bullard añadió: "La combinación de unos sólidos resultados económicos reales y una inflación inesperadamente elevada significa que el tipo de interés oficial del Comité es actualmente demasiado bajo para gestionar con prudencia la situación macroeconómica de Estados Unidos."

Si bien muchos economistas creen que la Reserva Federal está atrasada y tarda en revertir su política monetaria acomodaticia, el banco central estadounidense podría no optar por un endurecimiento tan agresivo dada la fragilidad de la recuperación económica.

Dan Niles espera una recesión

Algunos temen que si la Fed sube los tipos demasiado rápido, podría provocar una recesión. Dan Niles está entre los que ven una recesión en 2023. La última vez que la economía estadounidense experimentó una recesión fue en 2020, lo que puso fin a una expansión histórica de 11 años. La renta variable estadounidense también ha repuntado con fuerza desde sus mínimos del primer trimestre de 2020 y ha seguido teniendo un buen comportamiento en 2021.

Niles cree que el endurecimiento de la política monetaria de la Reserva Federal podría llevar a la economía estadounidense a la recesión. Dijo: "Tenemos un gran problema por delante, y la [Reserva Federal de EE.UU.], por primera vez probablemente en más de 13 años, es tu enemigo si eres un inversor, en lugar de tu amigo".

Niles añadió: "El riesgo de una recesión el año que viene es muy alto porque la Fed esperó tanto tiempo para abordar la inflación, este es el segundo nivel más alto en el que la Fed ha empezado a subir los tipos en términos de inflación." Señalando la alta inflación y un "Tienes un montón de cosas que son realmente indicadores muy fuertes que te dicen que probablemente vas a tener una recesión el próximo año".

JPMorgan cree que la renta variable estadounidense ha tocado fondo

JPMorgan cree que la renta variable estadounidense ha tocado fondo y aún tiene margen de crecimiento. La firma espera que el S&P 500 termine el año en 4.900. "Aunque el endurecimiento de la política monetaria de la Fed sigue siendo el principal motor de la desaceleración económica, creemos que el mercado aún tiene margen de maniobra", dijo Dubravko Lakos-Bujas, estratega jefe de renta variable estadounidense de JPMorgan.

Aunque Lakos-Bujas reconoció múltiples riesgos, añadió: "Estos riesgos se concentran en gran medida en los primeros meses del año, lo que apunta a un segundo semestre potencialmente más normal".

En particular, la renta variable estadounidense ha tenido su quinto peor comienzo de año desde 1927. 2008, 2009, 2020 y 1935 fueron los únicos cuatro años que tuvieron un peor comienzo de año. Sin embargo, con la excepción de 2008, el S&P 500 cerró al alza en todos estos años.

Por su parte, Goldman Sachs, que originalmente fijó un objetivo de 5.100 para el S&P 500 en 2022, lo ha rebajado a 4.700. La firma de corretaje dijo que sus economistas han situado la probabilidad de una recesión en EE.UU. en el próximo año en un 20-35%.

Acciones energéticas

En particular, Goldman Sachs y JPMorgan son alcistas en el sector energético. Curiosamente, el presidente de Berkshire Hathaway y legendario inversor en valores, Warren Buffett, también se ha sumado a los valores energéticos y ha sido noticia por su inversión en Occidental Petroleum. La compra de Occidental se produce apenas un mes después de que Buffett lamentara la falta de oportunidades de compra de calidad en su carta anual.

Warren Buffett sobre las acciones estadounidenses

En los cuatro trimestres de 2021, Buffett fue un vendedor neto de acciones, lo que básicamente significa que Berkshire Hathaway vendió más acciones de las que compró. Buffett lamentó la falta de oportunidades de compra de calidad en los mercados. En su carta anual, Buffett dijo: "Hay tres maneras de aumentar el valor de su inversión. El primero es siempre el centro de atención: Aumentar el poder de ganancia a largo plazo de las empresas controladas por Berkshire mediante el crecimiento orgánico o la realización de adquisiciones".

Y añadió: "Hoy en día, las oportunidades internas ofrecen una rentabilidad mucho mayor que las adquisiciones. Sin embargo, el tamaño de estas oportunidades es pequeño en relación con los recursos de Berkshire. Nuestra segunda opción es comprar participaciones no mayoritarias en las muchas empresas buenas o excelentes que cotizan en bolsa. De vez en cuando, estas oportunidades son tan abundantes como llamativas".

¿Han tocado fondo los mercados?

Sin embargo, según el Sr. Buffett, "Hoy, sin embargo, no encontramos mucho por lo que entusiasmarnos. Esto se debe en gran medida a una obviedad: los tipos de interés a largo plazo que son bajos hacen subir los precios de todas las inversiones productivas, ya sean acciones, pisos, granjas, pozos de petróleo, lo que sea."

Mientras tanto, la opinión del mercado sobre la sostenibilidad del reciente repunte de la renta variable estadounidense es bastante variada. Para un inversor, siempre es aconsejable mantener la asignación de activos a la renta variable en lugar de intentar cronometrar los mercados.

¿Cómo invertir en renta variable estadounidense?

Para obtener más información sobre el comercio de acciones, consulte nuestra selección de algunos de los mejores corredores de bolsa. Si está interesado en invertir en derivados, también hemos revisado una lista de corredores de derivados para que los tenga en cuenta.

Por otra parte, si no puede investigar las acciones o desea evitar la molestia de identificarlas e invertir en ellas, puede elegir ETF que le ofrezcan una exposición diversificada a diferentes temas.

La inversión en un ETF proporciona rendimientos vinculados al índice subyacente, después de tener en cuenta las comisiones y otros costes de transacción.

Esto es lo que buscan los traders al elegir un broker

La pandemia ha llevado a miles de millennials y Gen Zers a los mercados financieros. Una encuesta reciente revela que esta tendencia se mantiene, ya que los volúmenes de negociación y el número de operaciones registradas en el primer semestre de 2021 superan los de 2020.

Sin embargo, la realidad es también que el 80% de los traders de día abandonan el trading en dos años, mientras que el 40% lo hace en sólo un mes. Así pues, aunque existe un enorme potencial para aumentar su base de clientes, los corredores también tratan con operadores que tienen motivaciones específicas.

Para atraer y retener a la nueva generación de traders, los brokers tienen que ofrecer experiencias de trading de vanguardia. Los millennials y la generación Z son conocidos por cambiar de proveedor si no están satisfechos con sus servicios. Esto significa que los brokers deben saber cómo retener a los operadores minoristas de hoy en día para sobrevivir en los abarrotados mercados financieros.

AIRSOFT Technology es un proveedor líder de soluciones fintech integrales para corredores de bolsa, que les ayuda a transformarse en una marca que atrae a los traders de hoy en día. Con más de 10 años de experiencia en la industria, AIRSOFT tiene un profundo conocimiento de lo que los operadores buscan al elegir un broker.

Un sitio web bien diseñado y atractivo

Alrededor del 60% de los millennials y el 44% de la Generación Z utilizan sitios web para buscar servicios financieros. Esto pone de manifiesto la necesidad de que los brokers tengan un sitio web bien diseñado e intuitivo que impulse las conversiones. Las características deseadas en los sitios web de los corredores de la próxima generación incluyen una mayor seguridad, una interfaz atractiva, CTAs claros, herramientas de visualización de datos, etc.

Además, los jóvenes traders de hoy en día no dudan en utilizar los chats automáticos como un canal de contacto legítimo. Los brokers tienen que equipar a los chatbots con preguntas y respuestas codificadas, para que puedan responder rápidamente a las preocupaciones de los traders.

Integración cómoda y rápida

En la era de las súper aplicaciones, en la que los jóvenes tienen acceso instantáneo a los servicios a la carta, la necesidad de un embudo de incorporación superior es alta. Tienen que poder inscribirse rápidamente y empezar a operar en poco tiempo.

Para satisfacer las necesidades de una población más exigente, AIRSOFT permite a los brokers potenciar sus capacidades con un sistema CRM/back office personalizable. Los corredores pueden maximizar su rendimiento de ventas con sistemas de información y facturación adaptados.

Los equipos de ventas pueden establecer objetivos y hacer un seguimiento del rendimiento, mientras que los de marketing disponen de varios módulos para hacer un seguimiento de sus campañas y establecer notificaciones push para correos electrónicos, ventanas emergentes y chats. Desde cálculos salariales automáticos hasta un intuitivo CMS para gestionar sitios web, CRM está diseñado para los corredores.

Hay cientos de herramientas personalizables para satisfacer sus necesidades y objetivos empresariales únicos, así como varias integraciones de API para proveedores de terceros.

Acceso democratizado a los mercados mundiales

El acceso democrático a los mercados mundiales es ahora la norma del mercado. En esta época de incertidumbre, los traders quieren diversificar sus carteras para protegerse de los riesgos del mercado. Esto también mejora su potencial de rentabilidad.

Para facilitarlo, los brokers tienen que ofrecer una variedad de clases de activos, como acciones, materias primas, divisas y activos digitales. Sin embargo, no basta con proporcionar una lista de activos de trading. Los brokers tienen que ofrecer un acceso instantáneo al mercado desde cualquier lugar y en cualquier momento. Para ello, es necesario contar con sólidas aplicaciones de trading móvil.

Según un estudio, los jóvenes inversores son más activos en el trading y la inversión. Alrededor del 40% de los millennials y Gen Zers revisan sus inversiones todos los días. Los traders están eligiendo marcas que atienden a las necesidades de los clientes, independientemente de su experiencia en el trading, y ofrecen diversas herramientas y ofertas en las aplicaciones para ayudarles a tener éxito.

En resumen, las aplicaciones de trading para móviles deberían tener la misma lista extensa de características que los brokers ofrecen en sus plataformas de trading online. Entre ellas se encuentran los indicadores técnicos avanzados, el trading algorítmico, el trading social, los gráficos de tendencias, las herramientas de gestión del riesgo y las guías educativas.

Múltiples métodos de pago

Desde los pagos a través de las aplicaciones hasta los monederos móviles, el panorama de los pagos ha cambiado radicalmente. Con la proliferación de los teléfonos inteligentes y las tecnologías digitales, ahora hay más métodos de pago disponibles, que se adaptan a las preferencias de los usuarios y ofrecen flexibilidad y comodidad. Además, las generaciones de millennials y de la Generación Z, conocedoras de la tecnología y de la movilidad, han aumentado la demanda de herramientas financieras digitales. Más de seis de cada diez miembros de la Generación Z utilizan dispositivos móviles para comprar.

Teniendo en cuenta los hábitos de estos traders, los brokers deben ofrecer múltiples métodos de pago para realizar retiros y depósitos sin problemas.

Mayor compromiso de los clientes

La Generación Z se relaciona con los proveedores de servicios financieros más que cualquier otra generación. Para satisfacerlos y retenerlos, los corredores necesitan herramientas para relacionarse con ellos a través de múltiples canales.

Además de los gestores de proyectos dedicados y de las interacciones activas en las redes sociales, los intermediarios también tienen que asegurarse de que están fomentando las habilidades de negociación de los clientes. Además, muchos clientes buscan oportunidades de trading llenas de adrenalina. Quieren oportunidades de trading a corto plazo que les permitan aumentar su potencial de beneficios y hacer reingresos.

La tecnología AIRSOFT permite a los brokers ofrecer una experiencia de trading mejorada.

La tecnología de AIRSOFT proporciona todos estos servicios a los corredores que les ayudan a captar las tendencias cambiantes del mercado y retener a más traders. Esto es posible gracias a su amplia experiencia en marketing, el soporte multilingüe, el CRM personalizable, las herramientas de generación de contactos y las tecnologías de vanguardia, como CHRONO Trade.

CHRONO Trade permite a los operadores beneficiarse de los activos volátiles mediante operaciones predefinidas a corto plazo. Esto es útil para los clientes que prefieren un entorno comercial rápido. Además, la tecnología de AIRSOFT permite a los brokers ofrecer varias clases de activos, incluidos 1.000 activos sintéticos negociables, con carteras personalizables.

Tras el gran éxito del patrocinio de la iFX EXPO Dubai del año pasado, AIRSOFT volverá para la iFX EXPO Dubai 2022. La mayor exposición fintech B2B del mundo se celebrará del 22 al 24 de febrero de 2022, en el pabellón Za'abeel 6 del World Trade Centre de Dubai. Los brokers que deseen ampliar su base de clientes con los productos y servicios exclusivos de la empresa podrán conocer al equipo en la exposición.

Habrá 4 representantes expertos en ventas, gestión de cuentas, tecnología y captación de clientes. Estos representantes no sólo tendrán una gran experiencia, sino que también dominarán cuatro idiomas: inglés, español, hebreo y francés.

¿Por qué es una tormenta perfecta para las bolsas estadounidenses en 2022?

2021 fue un buen año para los mercados de renta variable estadounidenses y el S&P 500 obtuvo su tercer año consecutivo de rendimientos de dos dígitos. En términos de rendimiento ajustado al riesgo, fue uno de los mejores años, con baja volatilidad y altos rendimientos.

Sin embargo, los mercados bursátiles estadounidenses han experimentado una especie de tormenta perfecta en 2022. Aunque los mercados han bajado desde principios de año, la volatilidad ha sido bastante elevada. Más que el movimiento negativo de los precios, lo que preocupa es el fuerte aumento de la volatilidad. ¿Por qué las acciones son tan volátiles en 2022 y qué nos depara el futuro?

La tormenta ha sido perfecta para las bolsas estadounidenses

 De cara a 2022, la elevada inflación y el temor a una subida de tipos de la Fed, la ralentización y el crecimiento desigual, y las tensiones geopolíticas eran las principales amenazas. Todos estos riesgos se materializaron de la peor manera posible. La inflación en Estados Unidos alcanzó nuevos récords, con una tasa anualizada del 7,5% en enero. El rendimiento del bono estadounidense a 10 años superó el 2%, lo que indica que el mercado espera que la Reserva Federal actúe rápidamente para controlar la subida de los precios.

En el frente geopolítico, se intensificaron las tensiones entre Rusia y Ucrania. Aunque el presidente francés Emanual Marcon dijo que el presidente ruso Vladimir Putin le aseguró que Rusia no escalaría las tensiones, la Casa Blanca no está convencida. Estados Unidos ha pedido a sus ciudadanos que abandonen Ucrania, una señal de que el país considera inminente la invasión rusa de Ucrania.

Como era de esperar, los precios de la energía se han disparado como consecuencia de la escalada de tensiones en la frontera entre Ucrania y Rusia. Un barril de crudo a 100 dólares ya no es una quimera, y los precios podrían subir aún más en caso de un conflicto real entre Ucrania y Rusia.

Beneficios empresariales

 Como cada temporada de resultados, también el cuarto trimestre de 2021 ha tenido sus propios éxitos y fracasos. Según los datos de FactSet, el 72% de las empresas del S&P 500 han comunicado sus beneficios. El 72% de estas compañías registraron sorpresas positivas en el BPA, lo que parece alentador. Sin embargo, lo que llama la atención es el hecho de que 47 empresas comunicaron previsiones de BPA negativas, mientras que sólo 17 comunicaron previsiones de BPA positivas.

En particular, varias empresas, como Meta Platforms, PayPal, Netflix y Lyft, ofrecieron unas perspectivas tibias para el primer trimestre. El temor a la ralentización del crecimiento de los gigantes tecnológicos estadounidenses ha crecido en medio de unos resultados dispares.

En las últimas semanas, los beneficios empresariales han sido el principal motor de los mercados de valores estadounidenses. Al menos durante esta semana, los factores macroeconómicos, incluido el ruido de las subidas de tipos y las tensiones geopolíticas, guiarán a los mercados.

 Subida de tipos de la Fed

Una subida de tipos en marzo parece ahora un hecho casi consumado. La preocupación, sin embargo, es el tamaño de la subida, ya que muchos observadores creen ahora que la Fed subirá los tipos en 50 puntos básicos en lugar de 25 puntos básicos. El presidente de la Fed de San Luis, James Bullard, ha pedido que se suban los tipos hasta 100 puntos básicos en julio. Los mercados bursátiles estadounidenses, en particular los tecnológicos, se vendieron por el temor a un endurecimiento agresivo de los tipos por parte de la Reserva Federal.

Los operadores también esperan que la Fed suba los tipos varias veces en 2022, y Goldman Sachs y Bank of America pronostican ahora hasta siete subidas de tipos a lo largo del año. La inflación galopante tiene preocupados a los funcionarios de la Reserva Federal y a la administración Biden, especialmente cuando se acercan las elecciones de mitad de mandato.

Los mercados bursátiles estadounidenses han sido bastante volátiles

 Los beneficios, la inflación y las tensiones geopolíticas se han sumado a la volatilidad de los mercados de valores estadounidenses. Es posible que esta semana veamos más volatilidad con la publicación de las actas de la Fed. Las acciones se vendieron tras la publicación de las actas de la reunión de la Fed de diciembre. Las actas fueron más optimistas de lo esperado y provocaron un descenso generalizado de los mercados de valores estadounidenses.

Esta semana también será crucial en el frente geopolítico, ya que tendremos más claridad sobre las intenciones de Rusia en la masiva acumulación de tropas en la frontera con Ucrania.

Hasta ahora, todo ha girado en torno a la política monetaria. Esto arroja una incógnita adicional en el panorama. El dólar se recupera, el precio del petróleo sube y las acciones se venden... Aunque no ocurra nada este fin de semana, la gente se pondrá nerviosa la semana que viene.

Los analistas prevén que los mercados bursátiles estadounidenses sigan siendo volátiles esta semana

 Patrick Palfrey, estratega senior de renta variable de Credit Suisse, dijo: "Creo que la volatilidad sigue siendo alta a medida que pasamos de una Fed más dovish a una más hawkish.

Y añadió: "Todavía no hemos decidido hasta qué punto vamos a ser beligerantes y hasta que podamos trazar un nuevo rumbo para las subidas de los tipos de interés con cierta coherencia, creo que la volatilidad va a seguir siendo elevada, y eso va a ser aún más cierto para las empresas de alta valoración."

Las bolsas estadounidenses podrían caer

Mientras que la invasión rusa de Ucrania podría hacer subir los precios de materias primas como el aluminio y la energía, los mercados bursátiles estadounidenses podrían sufrir un descenso. "Es concebible que las acciones sufran otro retroceso hasta el rango del 10%, ya que los inversores venden primero y preguntan después. Es probable que los valores de crecimiento y defensivos obtengan mejores resultados inicialmente, pero creemos que los valores de rendimiento y cíclicos son los mejor situados para la recuperación cíclica mundial", dijo John Lynch, director de inversiones de Comerica Wealth Management.

Lynch aconsejó a los inversores que mantuvieran su estilo de inversión a largo plazo en medio de la volatilidad bursátil a corto plazo.

Algunos valores han empezado a resultar atractivos en el contexto de la corrección del mercado bursátil estadounidense. Aunque los mercados pueden seguir cayendo en el actual entorno pesimista, puede tener sentido comprar valores de calidad a estos niveles.

Ser un trader con mentalidad científica

Ya he explicado cómo compartir las mismas características que los jugadores de póquer y los deportistas de élite puede ayudarte a comerciar. Esta vez te voy a decir por qué deberías operar como un científico.

El método científico: los principios básicos

Los científicos siempre empiezan con la observación. En términos sencillos, es el proceso de utilizar los sentidos para recoger datos sobre las constantes del entorno. La observación ayuda a distinguir las pautas de los incidentes aleatorios.

Una vez que un científico ha reunido suficientes datos, puede formular una teoría. Los seres humanos son curiosos y a menudo intentan dar sentido a lo que ocurre a su alrededor. Intentamos explicar nuestras observaciones haciendo suposiciones o hipótesis.

Pero, por supuesto, una hipótesis no significa nada hasta que se haya probado. Si las pruebas empíricas confirman nuestras hipótesis, se puede decir que se convierten en teorías que se utilizan para generar futuras observaciones.

Sin embargo, la belleza del método científico es que puede enseñarnos a ser humildes. ¿Cómo? Al estar siempre abiertos a nuevas observaciones, los científicos reconocen que sus teorías no son verdades absolutas. La apertura de miras les permite aceptar que la comprensión humana siempre se quedará corta frente a las complejidades de la naturaleza y les anima a permanecer atentos a nuevas pruebas que puedan cuestionar las teorías preexistentes. Para los traders, este tipo de mentalidad abierta podría ser un antídoto contra el exceso de confianza y el exceso de operaciones, permitiéndonos darnos cuenta de que está bien no tener razón todo el tiempo.

¿Cómo se negocia como un científico? He aquí algunas medidas que puedes tomar:

Observe los mercados con atención y busque las tendencias.

Como trader, ya debería tener una comprensión básica de los factores técnicos y fundamentales que generalmente mueven los mercados. Probablemente tenga una idea de cómo un acontecimiento económico concreto, como una decisión sobre los tipos de interés o la publicación del PIB, puede afectar a la acción de los precios, o cómo ciertos patrones de velas señalan que puede producirse un cambio de tendencia.

Para obtener una ventaja aún mayor, puede ampliar su base de datos de factores de mercado haciendo observaciones cuidadosas y anotando las tendencias recurrentes. Por ejemplo, ha observado recientemente que las subastas de bonos europeos tienden a tener un impacto significativo en el sentimiento de riesgo y en la acción de los precios cuando los problemas de la deuda de la eurozona vuelven a salir a la luz. Puede marcar estos eventos en su calendario para ver cómo suele reaccionar el mercado.

Utilice estas observaciones para crear una hipótesis sobre la acción del precio.

Digamos que usted ha notado que el dólar estadounidense tiende a venderse cuando las conversaciones sobre el QE3 dominan las ondas y quiere aprovechar esta acción del precio más adelante. Lo que puede hacer es observar lo que realmente sucedió, cómo reaccionaron los pares de dólares y qué patrones de negociación le habrían permitido capturar parte de ese movimiento.

Puedes seguir anotando estas observaciones en tu diario comercial hasta que estés seguro de que tu hipótesis está lista para ser probada. Tenga en cuenta que también sería útil elaborar un comentario sobre la acción del precio, que podría incluir la acción del precio antes del evento, la reacción inicial y la dirección principal que tomó el par después.

Compruebe esta hipótesis operando cuando se produzcan patrones similares.

Una vez que tenga suficientes datos que respalden una pauta concreta que haya observado, el siguiente paso es poner a prueba esa teoría operando cuando surja la oportunidad. Siguiendo mi ejemplo anterior sobre el dólar estadounidense y la especulación del QE3, puede buscar posibles operaciones antes de un anuncio de la Fed, cuando se supone que el banco central habla de una mayor flexibilización.

Por supuesto, una práctica deliberada sería muy útil en este sentido. Cuando opere sobre la base de estos modelos, también debe anotar sus nuevas observaciones e indicar si necesita cambiar su suposición.

Recuerde que debe mantener la mente abierta.

Por último, pero no por ello menos importante, es fundamental mantener la mente abierta en todo momento. Recuerde que los mercados son volubles y que sus suposiciones no son verdades absolutas. Como probablemente haya observado en su experiencia de trading, el entorno del mercado es muy dinámico y el sentimiento siempre puede cambiar en un abrir y cerrar de ojos.

Por lo tanto, debe estar siempre abierto a posibles ajustes o a modelos de mercado completamente nuevos. Al igual que un buen científico, un buen trader debe estar abierto a nuevos datos. Por ejemplo, los cambios en los temas generales que dominan los mercados suelen repercutir en la reacción de ciertos pares de divisas a determinados informes. A veces, un par de divisas ni siquiera reacciona a un informe de gran impacto porque hay factores más importantes en juego.

Mantener la mente abierta también puede permitirle ampliar su hipótesis a otros factores que pueden afectar a la acción del precio. Piensa en ello como un ajuste constante de tus teorías y planes de trading.

Si adopta planes de negociación basados en sus observaciones y suposiciones, podrá crear confianza en estos patrones. De este modo, podrá ser más agresivo cuando esas suposiciones se confirmen o más cauto cuando sus observaciones sean aún inciertas. También puede ayudarle a gestionar el riesgo, sabiendo cuándo hay que correr grandes riesgos o cuándo hay que ir a lo seguro.

Además, si mantiene una mentalidad científica al operar, podrá tratar cada operación como una fuente de información nueva que podría mejorar o refutar sus teorías. De este modo, podrá beneficiarse incluso de las operaciones perdedoras, ya que las utilizará, al igual que las operaciones ganadoras, para comprender mejor los mercados.

 ¿Cómo leer los gráficos de precios del mercado de divisas?

Un gráfico de precios es una secuencia de precios trazada a lo largo de un periodo de tiempo. En términos estadísticos, los gráficos pueden definirse como trazados de series temporales en los que se estudia el comportamiento de los precios a lo largo del tiempo.

En el gráfico, el eje vertical representa la escala de precios y el eje horizontal la escala de tiempo. Los precios se representan de izquierda a derecha en el eje de abscisas, de modo que los datos más recientes aparecen en el extremo derecho del gráfico. A través del gráfico podemos ver cómo se ha comportado el precio (si ha subido, bajado o se ha movido en un rango) durante el periodo mostrado en el eje temporal.

Los analistas técnicos y los chartistas utilizan los gráficos para analizar una amplia gama de mercados y predecir los futuros movimientos de los precios. El término "mercados" se refiere a cualquier instrumento financiero negociable o índice cuantificable, incluyendo acciones, bonos, materias primas, divisas, futuros o índices bursátiles. Cualquier mercado con datos de precios durante un periodo de tiempo puede utilizarse para construir un gráfico para su análisis.

Aunque los analistas técnicos utilizan casi exclusivamente los gráficos, su uso no se limita al análisis técnico. Dado que los gráficos proporcionan una representación gráfica fácil de leer de los movimientos de los precios de un mercado durante un periodo de tiempo, también pueden ser muy útiles para los analistas fundamentales. Un gráfico histórico facilita la detección del efecto de los acontecimientos clave sobre el precio de un determinado instrumento o activo financiero, su rendimiento durante un periodo determinado.

El tipo más sencillo de gráfico de precios es el gráfico de líneas, mientras que el más utilizado en el trading es el gráfico de velas. Otros tipos de gráficos de precios son :

• Gráfico de barras
• Gráficos de velas Heikin-Ashi
• Gráfico de garrapatas
• Gráficos de puntos y figuras

Aunque todos ellos se basan en la misma información proporcionada por el mercado, la forma en que esta información se presenta al operador es diferente. Un gráfico de velas, por ejemplo, le dará más información que un simple gráfico de líneas. El gráfico que utiliza el trader depende de sus preferencias y de las estrategias que utiliza.

¿Cómo se lee un gráfico de precios de divisas?

La lectura de un gráfico de precios, ya sea de Forex o de cualquier otro mercado, es muy sencilla. El gráfico se lee de izquierda a derecha, para ver cómo se ha comportado el precio a lo largo del tiempo (eje X) y de abajo a arriba o de arriba a abajo (eje Y), para ver si el precio ha subido o bajado durante el periodo analizado. Esto muestra la evolución del precio en relación con la variable temporal.

Veamos un ejemplo:

En la imagen anterior, vemos que, según el gráfico de precios, el precio (tipo de cambio) del par de divisas GBP/USD ha mostrado un aumento constante durante el periodo analizado. En otras palabras, el valor de la libra esterlina ha aumentado frente al dólar, lo que también significa que al final de este periodo puede comprar más dólares con la libra esterlina que antes o, por el contrario, puede comprar menos con el dólar que antes.

En el caso concreto de los gráficos de Forex, lo que vemos es cómo varía el valor de una moneda concreta (moneda base) a lo largo del tiempo frente a otra moneda (moneda cotizada). A diferencia de un gráfico de una acción, como Google, o de una materia prima como el oro, en el que vemos cómo cambia el valor de un activo o instrumento en relación con una moneda como el dólar estadounidense, en el gráfico de Forex lo que vemos es el comportamiento del tipo de cambio entre dos monedas como el dólar (USD) y la libra esterlina (GBP).

Por esta razón, cuando se produce un movimiento al alza en el gráfico de un par de divisas, lo que vemos es la representación gráfica del aumento del valor de la divisa base frente a la divisa cotizada, o lo que es lo mismo, la disminución del valor de la divisa cotizada frente a la divisa base. Por el contrario, en un movimiento a la baja, lo que se muestra es la representación gráfica de la disminución del valor de la moneda base frente a la moneda cotizada o el aumento del valor de la moneda cotizada frente a la moneda base.

Dado que la moneda base es la moneda principal de un par de divisas y se coloca delante de la moneda cotizada, por convención los gráficos de precios de Forex se muestran siempre de la misma manera, con el precio expresado en términos de la moneda cotizada, al igual que el gráfico del oro se muestra siempre con el valor del oro en términos de USD o cualquier otra moneda.

Puede acceder a los gráficos de precios de Forex con los tipos de mercado de divisas actualizados abriendo una cuenta de demostración gratuita en www.broker-forex.eu.